SBS concluye el diagnóstico para implementar el Sistema de Finanzas Abiertas

La Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (SBS) presentó los resultados de la primera fase de la Hoja de Ruta para la implementación del Sistema de Finanzas Abiertas (SFA), un modelo que busca transformar la forma en que los usuarios comparten su información financiera de manera voluntaria, segura y estandarizada para acceder a servicios financieros más ágiles, personalizados y competitivos. El diagnóstico, elaborado con la participación de cerca de 80 instituciones del sistema financiero, cooperativo y fintech, constituye el punto de partida para la construcción del marco regulatorio y tecnológico que permitirá iniciar los primeros intercambios de información financiera a comienzos de 2028.

La entidad supervisora señala que las finanzas abiertas representan uno de los principales cambios estructurales en la transformación digital del sistema financiero peruano, ya que permitirán que bancos, financieras, cooperativas, empresas fintech y otros participantes compartan información, siempre con autorización del cliente, para desarrollar nuevos productos, mejorar la evaluación crediticia y ampliar la inclusión financiera.

Diagnóstico revela avances tecnológicos, pero también importantes brechas

Uno de los principales hallazgos del informe es que el sistema financiero peruano ya cuenta con una base tecnológica importante para avanzar hacia las finanzas abiertas. La mayoría de las entidades participantes posee experiencia en el desarrollo e integración de Interfaces de Programación de Aplicaciones (API), especialmente para procesos internos y para el intercambio de información con socios comerciales.

Sin embargo, la SBS advierte que el nivel de madurez tecnológica no es homogéneo. Mientras los bancos muestran un mayor desarrollo en infraestructura digital y en el uso de estándares internacionales, las entidades de menor tamaño, especialmente algunas cooperativas e instituciones financieras pequeñas, todavía deberán realizar inversiones importantes para alcanzar los niveles de seguridad y preparación requeridos.

El diagnóstico también identifica que numerosas entidades vienen modernizando sus plataformas mediante arquitecturas basadas en microservicios, computación en la nube y modelos API-first, elementos que facilitarán la futura integración al Sistema de Finanzas Abiertas.

Como resultado, la SBS considera indispensable que todos los participantes cumplan requisitos mínimos comunes de seguridad informática, autenticación, protección de datos y gestión de riesgos antes de incorporarse al nuevo ecosistema.

Implementación será gradual y culminará con un ecosistema de finanzas abiertas

La Hoja de Ruta diseñada por la SBS contempla una implementación progresiva dividida en cuatro etapas.

La primera fase, correspondiente al diagnóstico, ya concluyó y permitió identificar fortalezas, necesidades y expectativas de los futuros participantes.

La segunda etapa comprende el desarrollo del marco regulatorio y de las especificaciones técnicas necesarias para el funcionamiento del sistema. Esta fase ya comenzó con la aprobación del Reglamento para la prestación de servicios bajo el modelo Banking as a Service (BaaS), mediante la Resolución SBS N.° 1747-2026.

Posteriormente, durante la tercera etapa, se iniciará la implementación tecnológica y operativa, con el objetivo de que los primeros intercambios de información financiera comiencen a inicios del año 2028.

Finalmente, la cuarta fase permitirá evolucionar desde un esquema de banca abierta hacia un verdadero sistema de finanzas abiertas, ampliando el intercambio de información hacia actores de diferentes industrias más allá del sector financiero.

Evaluación crediticia y gestión financiera serán las primeras aplicaciones

El estudio identifica cuáles serán los primeros servicios que ofrecerá el nuevo ecosistema de finanzas abiertas.

La principal prioridad será mejorar los procesos de evaluación crediticia mediante el uso de información transaccional compartida con autorización de los clientes. Según los participantes del diagnóstico, ello permitirá agilizar el otorgamiento de créditos, especialmente de productos de menor complejidad como microcréditos y préstamos de consumo.

Asimismo, el modelo facilitará una mejor evaluación financiera de trabajadores independientes y de las micro y pequeñas empresas, sectores que tradicionalmente enfrentan mayores dificultades para acceder al crédito debido a la limitada información financiera disponible.

En paralelo, el sistema permitirá desarrollar herramientas de gestión financiera personal y empresarial, capaces de consolidar información proveniente de distintas entidades financieras para ofrecer recomendaciones, análisis patrimonial, control de gastos y administración de tesorería.

En una etapa posterior también se prevé incorporar funcionalidades transaccionales como pagos e iniciación de transferencias directamente desde plataformas integradas.

Gobernanza centralizada bajo liderazgo de la SBS

Uno de los aspectos donde existió mayor consenso entre los participantes fue el modelo de gobernanza que deberá adoptar el Sistema de Finanzas Abiertas.

De acuerdo con el diagnóstico, la mayoría considera que durante las primeras etapas la SBS debe asumir un rol central en la conducción del sistema, definiendo estándares técnicos, reglas de funcionamiento, mecanismos de supervisión y criterios de incorporación de nuevos participantes.

Posteriormente, conforme el sistema alcance un mayor nivel de madurez, podrían incorporarse esquemas de coordinación público-privada mediante instancias gremiales especializadas.

El informe también plantea que el acceso al sistema no será automático. Las entidades deberán demostrar capacidades tecnológicas suficientes para desarrollar, consumir y administrar APIs seguras, además de acreditar adecuados mecanismos de gestión de riesgos y designar responsables específicos para estas funciones.

Estándares internacionales y mayor seguridad para proteger la información

La seguridad constituye uno de los pilares centrales del futuro Sistema de Finanzas Abiertas.

La SBS identifica como referencia internacional el estándar Financial-grade API (FAPI), utilizado actualmente en mercados como Reino Unido, Brasil y Australia para proteger el intercambio de información financiera altamente sensible.

Asimismo, se propone adoptar estándares internacionales como OAuth 2.0, OpenID Connect e ISO 20022 para garantizar la interoperabilidad entre las distintas plataformas financieras.

El informe también plantea la creación de un directorio centralizado de participantes, un diccionario común de datos financieros y mecanismos estandarizados para la autenticación, administración del consentimiento de los usuarios y monitoreo permanente del funcionamiento del sistema.

Monetización y resolución de controversias aún deberán definirse

Uno de los temas donde no se alcanzó consenso durante el diagnóstico corresponde al modelo económico que regirá el intercambio de información.

Mientras las empresas fintech prefieren que el acceso a las APIs sea gratuito para favorecer la innovación y reducir barreras de entrada, las instituciones financieras tradicionales consideran más adecuado un esquema de pago por consumo de información.

Como alternativa intermedia, varios participantes propusieron implementar inicialmente un modelo freemium, que permita acceder gratuitamente a determinados volúmenes de información antes de aplicar cobros por mayor utilización.

Asimismo, la SBS reconoce la necesidad de establecer mecanismos claros para resolver controversias entre participantes, definir acuerdos de niveles de servicio, protocolos frente a incidentes tecnológicos y esquemas de monitoreo permanente del desempeño del sistema.

Educación financiera y confianza del usuario serán factores determinantes

El informe también advierte que el éxito del Sistema de Finanzas Abiertas dependerá en gran medida de la confianza de los usuarios.

Por ello, los participantes consideran indispensable estandarizar toda la experiencia relacionada con el otorgamiento, modificación y revocación del consentimiento para compartir información financiera, evitando prácticas que puedan inducir a decisiones poco informadas.

La SBS también reconoce que será necesario fortalecer la educación financiera digital para que los usuarios comprendan adecuadamente los beneficios, riesgos y mecanismos de protección asociados al nuevo modelo.

Un paso decisivo hacia la transformación digital del sistema financiero

La Superintendencia concluye que el diagnóstico confirma la existencia de condiciones favorables para iniciar la implementación del Sistema de Finanzas Abiertas, aunque reconoce que persisten desafíos regulatorios, tecnológicos y operativos que deberán resolverse durante la siguiente fase del proyecto.

Entre las principales conclusiones destacan la necesidad de establecer estándares homogéneos de seguridad, fortalecer la infraestructura tecnológica, desarrollar mecanismos claros de gobernanza y construir un sistema que permita compartir información financiera de forma segura, eficiente y bajo el control de los propios usuarios.

Con ello, la SBS busca sentar las bases para un ecosistema financiero más abierto, competitivo e innovador, que facilite el desarrollo de nuevos productos digitales, mejore el acceso al crédito y promueva una mayor inclusión financiera en el país.