Colocaciones de Caja Maynas aumentaron 7.8% el 2020 y su utilidad fue de S/ 1 millón

Las colocaciones brutas de Caja Maynas ascendieron a S/ 433.8 millones al cierre del 2020, superiores en 7.8% a lo registrado a diciembre 2019, resultado que fue impulsado en parte por los créditos desembolsados con recursos provenientes de los programas del Estado (Reactiva Perú y FAE Mype).

Cabe indicar que los créditos otorgados con recursos provenientes de los programas Reactiva Perú y FAE Mype ascendieron a S/ 38.3 y S/ 21.1 millones, respectivamente, al cierre del 2020. Ambos representaron, en conjunto, el 13.7% de la cartera, según un reciente informe de Apoyo & Asociados.

De esta manera, las colocaciones se concentraron principalmente en microempresas y pequeñas empresas. Asimismo, el sistema de Cajas Municipales (CM) mostró un crecimiento anual de 12.2% en las colocaciones.

En lo referente a la composición por tipo de crédito, los créditos a pequeñas empresas representaron el 40.6% de las colocaciones de la Caja a diciembre 2020; mientras que los créditos de consumo y a las microempresas registraron una participación de 22.8% y 18.5%, respectivamente (38.1%, 24.0%, 16.4%, respectivamente, a fines del 2019).

Asimismo, la microfinanciera mantiene una importante participación en créditos no minoristas (corporativos, grandes empresas y medianas empresas), lo que significó el 14.2% de la cartera, el cual es considerado alto en comparación al promedio del sistema CM (8.9%). Dada la participación de este tipo de crédito, la Entidad registra un riesgo de concentración, debido al tamaño de los préstamos y su impacto en los indicadores de morosidad, si es que éstos entran en un mal comportamiento de pago, advierte el informe.

Clientes

En lo referente al número de deudores, éste disminuyó en 7.6% durante el 2020 (+5.2% en el 2019), pasando de 36,426 a 33,668 deudores. Una situación similar se dio en el sistema CM, exhibiéndose una contracción de 4.7%. La caída que se registró en Caja Maynas se concentró principalmente en créditos de consumo (en 2,377 deudores), y microempresas (en 977 deudores).

Teniendo en cuenta que se registró un ajuste en el número de deudores, a diferencia del comportamiento en el saldo de cartera, el crédito promedio se incrementó de alrededor de S/ 11,050 a diciembre 2019, a S/ 12,880 al cierre del 2020. Sin embargo, dicho monto se mantuvo por debajo del promedio del sistema CM (S/ 15,020).

Respecto a la participación por sector económico, al finalizar el 2020, la Caja registró el 36.3% de sus
colocaciones brutas en el sector comercio; 6.8% en actividades inmobiliarias, empresariales y de alquiler; 6.6% en otras actividades de servicios comunitarios; y, 5.3% en el sector hoteles y restaurantes.

Adicionalmente, el 43.7% de los créditos directos de la Institución se concentran en el departamento de Loreto, mostrándose una continua disminución de la participación respecto a los últimos años (54.8% a diciembre 2015), seguido por Huánuco con el 17.3%; y, San Martin con el 14.6%.

Cartera riesgosa

Al cierre del 2020, los ratios de cartera de alto riesgo ajustado y de cartera pesada ajustado de Caja Maynas fueron 10.4% y 12.7%, respectivamente. En el caso específico del sistema CM, estos indicadores fueron 9.6% y 12.1% (11.1% y 11.6%, respectivamente, a diciembre 2019).

En cuanto a lo anterior, el informe refiere que para aliviar el impacto de la crisis sanitaria, la SBS autorizó, en marzo 2020 la reprogramación de los créditos que al 29 de febrero mostraban un máximo de atraso de 15 días, sin que pasen a ser calificados como refinanciados.

La Caja ha logrado reducir paulatinamente la participación de estos créditos, los cuales representaron el 38% de las colocaciones brutas a diciembre 2020 (estas colocaciones llegaron a representar alrededor del 60%), menor a lo registrado por el promedio de las entidades especializadas en microfinanzas (alrededor de 46% a noviembre 2020, ultima data disponible).

De otro lado, al igual que lo sucedido en el sistema de microfinanzas en general, la Caja Maynas concentró la mayor proporción de mora en los créditos a pequeñas empresas (representan el 40.6% de la cartera), los cuales registraron ratios de cartera de alto riesgo ajustado y cartera pesada ajustado de 15.0% y 16.7%, respectivamente, a diciembre 2020 (17.7% y 17.7%, respectivamente, a diciembre 2019).

Asimismo, los indicadores de morosidad ajustada que registraron los créditos a microempresas fueron de 13.4% y 15.2% (16.4% y 16.8%, respectivamente, a fines del 2019).

En cuanto al stock de provisiones por incobrabilidad de créditos, éste ascendió a S/ 40.7 millones, superior a lo mostrado al cierre del 2019 (S/ 35.0 millones). De este modo, y considerando los niveles de mora, los ratios de cobertura de cartera de alto riesgo y de cartera pesada ascendieron a 118.3% y 92.0%, respectivamente (93.9% y 84.4%, respectivamente, a fines del 2019).

No obstante, ambos índices se mantuvieron por debajo de los indicadores obtenidos por el sistema de Cajas Municipales (128.5% y 96.2%, respectivamente).

Rentabilidad

En lo referente a la utilidad financiera bruta de la Caja, esta ascendió a S/ 60.5 millones (S/ 68.4 millones el 2019); mientras que el margen financiero bruto fue 74.8% (76.4% a diciembre 2019). No obstante, el margen obtenido por la Caja se mantuvo por encima de lo mostrado por el sistema de CM (72.2%).

Respecto al gasto en provisiones por incobrabilidad de créditos (no incluye reversiones ni recuperación de cartera castigada), éste ascendió a S/ 20.2 millones (S/ 14.8 MM durante el 2019), impulsado por la mayor generación de provisiones voluntarias. Así, los gastos por este concepto significaron el 24.9% de los ingresos financieros, por encima de lo registrado en el 2019 (16.5%).

Así, tomando en cuenta el menor nivel de ingresos y la generación de provisiones voluntarias, Caja Maynas mostró una utilidad neta de S/ 1.0 millones (S/ 6.5 MM en el 2019), precisa el reporte.

En el caso de los indicadores de rentabilidad sobre activos promedio (ROA) y patrimonio (ROE) de la Caja, éstos ascendieron a 0.2% y 1.2%, respectivamente (1.4% y 8.1%, respectivamente, a diciembre 2019). Estos indicadores fueron de 0.3% y 2.1%, respectivamente, para el sistema de CM.